?

Log in

No account? Create an account
Оригинал взят у sanya_trader в Шаг четвертый. Ориентация на плавный прогресс

С самого начала трейдерской деятельности желательно определиться, что для вас трейдинг? Это у вас всерьез и на долго или это вы хотите поразвлекаться? Если второй вариант, может не стоит тратить время и идти сразу в казино? Там все процессы пройдут гораздо быстрее и на надо мучительно долго ждать, чтобы выяснить правильное ли вы приняли решение или нет.

Если вы все-таки хотите уделить трейдингу свое время всерьез, то надо понимать, что это надолго, это скорее всего будет расточительно какое-то время. А что вы думали, чтобы стать юристом надо учиться пять лет, и платить за обучение в ВУЗе, а чтобы стать трейдером не надо?  Нет, придется и потратить время и деньги. И потом с не очень большой долей вероятности вы научитесь и станете эффективным трейдером, который зарабатывает. Но более вероятно, вы все бросите и ничего не добьетесь, сразу предупреждаю. :)

Если вы все-таки решились идти до конца, что похвально, то рекомендую попридержать лошадей и понять, что ваш личный трейдерский прогресс не может быть слишком быстрым. Не таким быстрым, как вы хотели бы. Чем более резко вы попрете, тем быстрее ударитесь башкой о небесную твердь и больно упадете задницей оземь. Вам нужно ориентироваться на плавный, стабильный и уверенный рост.
Не надо работать на разрыв аорты, нам не надо стахановских подвигов. Если сильно много мучиться, то что-нибудь получится, но что-то не то, что нам нужно. Вот это еще одна мысль, на которой я хочу акцентировать ваше внимание. На западе есть хороший лозунг, который нам подходит в этом вопросе: «Work smart, not hard» (Работай умно, а не тяжело).



>> Читать далее...Collapse )

 
 
Оригинал взят у sanya_trader в Психология трейдинга как верхушка айсберга

Цикл "Психология трейдинга".

Когда-то мне казалось, что трейдинг состоит из составляющих: торговая система 60%, психология это 30%, и еще 10% удачи, форс-мажоров и тому подобное. Постепенно, по мере накопления опыта и понимания трейдинга важность психологии в моих глазах увеличивалась, а теперь я пришел к четкому пониманию, - успешный трейдинг состоит как минимум на 80% из психологии и только 20% это все остальное, включая торговую систему.

ТС можно подыскать, если нет способностей разрабатывать самому. В публичном пространстве за бесплатно можно найти тысячи самых разнообразных торговых систем. Большая часть из них на самом деле прекрасно работает. Ну ок, может не большая, но значительная. Протестировать систему, вывести статистику, как-то поэксперементировать с фильтрами – это вообще не проблема. Было бы время и желание этим заниматься. Очень многие начинающие трейдеры преодолевают этот барьер без проблем, но потом спотыкаются несмотря на гениальную торговую систему, которая протестирована вдоль и поперек. Вроде бы все отлажено, но нет, дело не пошло. В том числе потому, что трейдер не сумел заставить себя торговать исключительно по этой ТС и строго по ней, ничего не нарушая. Может он пытался, но выдохся, а потом просто не повезло.

Лично я уже давно перестал обращать внимание на фактор удачи. Если повезло – хорошо, а если нет, то это уже статистика. Впрочем, вопрос об удаче я еще разберу позже. А вот психология трейдинга – это черная дыра процессов происходящих у вас в голове и в теле, ну или айсберг, от которого нам видно микроскопическую верхушку.

Много кому может показаться, что эта верхушка айсберга – это все, что нужно знать и принимать во внимание. Такой расклад очень многое проясняет: то почему 90-95% трейдеров теряют деньги и только 5% зарабатывают в перспективе, то почему психологии трейдинга вообще уделяется крайне мало внимания. Потому, что подавляющее большинство трейдеров до сих пор не доперли до того на сколько важна эта тема и сколько внимания ей на самом деле нужно уделять.



>> Читать далее...Collapse )
 
 
01 January 2015 @ 06:16 pm
Оригинал взят у nikitamur в Чем нас встречает год
Свел в один график несколько значений, постаравшись привести их в таком виде, чтобы была видна связь между ними.
Цену на нефть марки Brent я оставил в долларах, а вместо курса рубля использовал обратный курс - сколько долларов дадут за 3000 рублей.
Сверху наложены резервы ЦБ (правая шкала, млрд.$).
Сразу видно (и я далеко не первый, кто это замечает), что курс доллар/рубль напрямую зависит от цены на нефть.
Есть, однако, небольшие исключения - это конец ноября и последние две недели декабря.
Одновременно со сдерживанием курса рубля заметно падают золотовалютные резервы.
Понятно, что долго так продолжатся не сможет и скоро вливания валюты прекратятся.
Если мысленно продолжить график курса рубля в продлжении тренда, то сегодня мы должны быть где-то около цифры 40$ за 3000 рублей. Или 75 рублей за $.
Думаю, что-то подобное мы и получим к окончанию праздников.
Доллар_нефть
 
 
18 September 2014 @ 05:42 am
Как думаете, что будет с Евтушенковым, Системой, МТС, Башнефтью?
 
 
Чтобы оценить потенциал доходности, который предлагают облигации, я составил еще один, четвертый, модельный портфель. Он называется «Нарушители правил», поскольку в нем будут более рисковые (а значит более доходные) бумаги, которые нравятся не всем инвесторам. Предлагаю взглянуть на их кредитные метрики под другим, отличным от общепринятого, углом. Там, где другие говорят «нет», скажем «может быть» и увеличим свою прибыль до 11,5-12% годовых в рублях.
Кат: Как показать доходность в 10 раз большую, чем акции и валютаCollapse )        
 
 
 
Как ни крути, доходность в рублевых бондах по большей степени сосредоточена в банковском векторе. Многие из них сейчас осваивают потребительское кредитование, а когда выдаешь ссуду под 17-18% годовых в рублях, можно фондироваться под 11-12%. Маржа будет вполне приемлемой. Хотя это наиболее консервативный вариант, конечно, у ТКС, например, маржа под 40% и это по всем работающим активам. Если же брать чисто кредитный портфель, думаю, там 50-60% наберется. У Банка «Пойдем!»  средняя ставка размещения среди физиков порядка 35-40%. В общем, до недавнего времени (да и сейчас в общем) consumer lending был, что называется, самый шик и жир.

Сейчас риски невозврата долгов частных заемщиков резко выросли, но и на долговом рынке денег не хватает, так что банки размещают самые доходные бонды, чтобы привлечь спрос. А поскольку стремление заработать денег часто сильнее контроля рисков, многие крупные инвесторы предпочитают делать явный перекос в своих портфелях в пользу облигаций банковского сектора. Их аллокация может превышать 70% от портфеля, в то время как норма 10-15%. Я тоже склоняюсь к тому, чтобы доходность была высокой, поэтому бумаги кредитных учреждений будут с нами по максимуму, пока не найдем, чем их можно заменить.

Дабы лучше понимать сектор, сегодня я сформирую портфель исключительно из бондов финансовых институтов и назову его «Ва-Банк». Как и модельные портфели субфедеральных бумаг и муниципальных заемщиков по нему регулярно будет рассчитываться доходность. Мы сравним ее с основными бенчмарками: индексами ММВБ-РТС, банковскими вкладами, долларом США и евро и докажем, что облигации рулят миром и с их помощью можно и нужно сколотить себе капитал.

Наш банковский чемпион:

Ва-банк
В него вошли долговые бумаги 9 эмитентов: банка Дельтакредит, Московского кредитного банка, Промсвязьбанка, Центр-Инвеста, Запсибкомбанка, ТКС, Бинбанка, Азиатско-Тихоокеанского банка, КБ Восточный Экспресс. Оценку кредитного риска некоторых из них я уже провел, она доступна по гиперссылкам или в ранних материалах в моем блоге (материалы по остальным финансовым институтам опубликую чуть позже). Доходность к погашению/оферте у нас получилась 12,2%, ставка купона 11,56%, дюрация - 1,7 года.

Некоторые эмитенты такие как Восточный Экспресс, Азиатско-Тихоокеанский банк и Бинбанк вызывают у меня некоторые вопросы к их кредитному профилю, однако заметьте, что срок жизни их облигаций совсем невелик. На этом отрезке я спокоен в кредитоспособности эмитентов. Когда же эти выпуски погасятся, либо будут предъявлены к оферте, мы переложимся во что-то не менее интересное.  
 
 
10 June 2014 @ 09:12 am
очень надеюсь, что в уважаемом сообществе остались еще опытные трейдеры, т.к. этот пост для них.

итак, я сейчас задумываюсь над монетизацией своей торговли. в прошлом году впервые год провел на реале и, конечно, отдал рынку за обучение часть своих средств. в этом году появился опыт, система и желание добиться желаемого. с начала года прирост в счете около 40% (счет реальный, но изначальный капитал небольшой, брокер mmcis). поскольку положительная динамика наметилась, а собственных средств не хватает, хотел бы как-то монетизировать свой скиллз. возникают следующие вопросы:

- каким способом это лучше сделать?
- есть ли фирмы, которые могут дать капитал под такие результаты?
- в каких компаниях можно показать свой скилл, выполнить условия и получить деньги в управление (торгую евру и серебро, знаю только топстептрейдерз и юнайтед трейдерз, но у них пока нет металлов и валют)?
 
 
 
13 February 2014 @ 01:53 pm

Отдаю себе отчет, что мое мнение никому не интересно, однако, правило рынка только одно (для цивилизованных стран, конечно): обеспечить стабильную возможность спекулировать участникам тогрговли в рамках существущих законов по этому делу.

Остальное - плод ваших фантазий.

Это psyside свою точку зрения высказал  внижнем посте: "Такие правила рынка: наполнять его деньгами вновь поступающих клиентов,а потом одним баром, по мере насыщения рынка,сбрасывать их".